【智通觀點(diǎn)】
1.2018年整體的國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)全部發(fā)出來(lái)了，數(shù)據(jù)上沒(méi)有什么超預(yù)期的，目前這個(gè)環(huán)境，超預(yù)期的好是不可能的，至于超預(yù)期的壞，數(shù)據(jù)上怎么也不會(huì)體現(xiàn)，所以對(duì)于總量上的數(shù)據(jù)本就不該有什么期待，對(duì)于市場(chǎng)的影響也就了了。不影響后續(xù)市場(chǎng)的走勢(shì)，但是如果從盤面上來(lái)看，和之前的預(yù)期一致，前期強(qiáng)勢(shì)股回調(diào)，二線上漲。本輪反彈從個(gè)股來(lái)說(shuō)，已經(jīng)基本走完一輪，至于是否有下一輪一線上漲，就看后面有沒(méi)有足夠的利好刺激。從短期交易的角度來(lái)說(shuō)，收益不錯(cuò)的話，退出來(lái)看看可能是最安穩(wěn)的做法。畢竟中美就要談判了，無(wú)論是副總理劉鶴月底去美國(guó)還是3月1號(hào)的截止日期都越來(lái)越近了，市場(chǎng)都對(duì)這個(gè)看好，但是美國(guó)政府還是在關(guān)門狀態(tài)，后續(xù)談判結(jié)果可能有一些波折。
2.地方兩會(huì)一般是年前召開(kāi)，但是這次專門推遲了地方兩會(huì)，在這之前，地方要員基本都去開(kāi)高層研討班，會(huì)議核心就是凝聚共識(shí)、防風(fēng)險(xiǎn)，打頭的是政治安全并突出強(qiáng)調(diào)意識(shí)形態(tài)安全，其次是經(jīng)濟(jì)(經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域第一條是“絕不希望再炒房，也不希望大幅波動(dòng)”)、科技、社會(huì)和外部環(huán)境、黨內(nèi)執(zhí)政安全。整體順序很重要，需要投資者們自行把玩。
3.1)生態(tài)環(huán)境部：鼓勵(lì)民營(yíng)企業(yè)設(shè)立環(huán)保風(fēng)投基金發(fā)行綠色債券;2)中國(guó)計(jì)劃2019年新發(fā)專項(xiàng)債規(guī)模設(shè)在2.15萬(wàn)億元;3)銀行核銷萬(wàn)億不良輕裝上陣支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)。上面三條就是兩個(gè)字：籌錢。有意思的是央行孫國(guó)峰：改善貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制不能靠行政辦法，說(shuō)明銀行其實(shí)就正常的放貸途徑也是害怕后續(xù)的不良資產(chǎn)問(wèn)題。之前本刊也聊過(guò)，銀行體系內(nèi)不缺流動(dòng)性，關(guān)鍵是信用放松的動(dòng)力不足，目前來(lái)看，直接支持除了國(guó)企之外的實(shí)體依然還是有障礙。若是從這個(gè)角度來(lái)說(shuō)，近期反彈被“冷落”的基建反而在市場(chǎng)找不到熱點(diǎn)的時(shí)候重新回來(lái)。
【公司要聞】
1.融創(chuàng)中國(guó)(01918)與泛海達(dá)成交易獲得京滬130萬(wàn)方土地資源
2.碧桂園(02007)2019年度會(huì)議：接下來(lái)要以銷定產(chǎn)、量入為出
3.小米集團(tuán)(01810)1月18日進(jìn)行第二次回購(gòu)，斥資約1億港元回購(gòu)984.96萬(wàn)股股票
4.佳源國(guó)際控股(02768)溢價(jià)212%發(fā)行5018萬(wàn)股代價(jià)股份
5.熊貓綠能(00686)擬折價(jià)23.08%向華青及招商新能源等發(fā)行最多約65.41億股新股
6.安東油田服務(wù)(03337)四季度項(xiàng)目執(zhí)行創(chuàng)全年高峰新增訂單約4.26億元
7.比亞迪(01211)：今年將推出多款新車型
8.中國(guó)金洋(01282)擬溢價(jià)3.57%要約收購(gòu)新體育(00299)雙雙1月22日復(fù)牌
9.中國(guó)中藥(00570)與平安工業(yè)物流簽署中藥材倉(cāng)儲(chǔ)物流中心合作框架協(xié)議
10.中駿集團(tuán)控股(01966)董事會(huì)主席黃朝陽(yáng)耗資3.03億港元增持1.02億股
11.陽(yáng)光100中國(guó)(02608)1月18日耗資約5083.69萬(wàn)港元回購(gòu)2975.4萬(wàn)股
12.大自然家居(02083)1月21日耗資930萬(wàn)港元回購(gòu)600萬(wàn)股
13.中國(guó)外運(yùn)(00598)獲實(shí)控人凈增持673.06萬(wàn)股A股
14.順泰控股(01335)1月21日斥287萬(wàn)港元回購(gòu)1400萬(wàn)股
15.雷蛇(01337)1月21日耗資268.54萬(wàn)港元回購(gòu)231.5萬(wàn)股
16.華地國(guó)際控股(01700)1月21日耗資254.8萬(wàn)港元回購(gòu)93.7萬(wàn)股
17.聯(lián)合能源集團(tuán)(00467)1月21日斥206.95萬(wàn)港元回購(gòu)168.4萬(wàn)股
【財(cái)報(bào)速遞】
1.中國(guó)石油(00857)預(yù)期2018年度歸屬股東凈利潤(rùn)同比增123%至132%
2.亞洲水泥(中國(guó))(00743)預(yù)計(jì)2018年凈利同比大幅增加
3.復(fù)旦張江(01349)預(yù)計(jì)2018年凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)超50%
【宏觀及行業(yè)】
1. 【2018年GDP同比增長(zhǎng)6.6%經(jīng)濟(jì)總量首次突破90萬(wàn)億】國(guó)家統(tǒng)計(jì)局今日發(fā)布，初步核算，去年我國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值90.0309萬(wàn)億元，中國(guó)經(jīng)濟(jì)總量首次突破90萬(wàn)億。按可比價(jià)格計(jì)算，同比增長(zhǎng)6.6%，完成年度計(jì)劃。分季度看，一季度同比增長(zhǎng)6.8%，二季度增長(zhǎng)6.7%，三季度增長(zhǎng)6.5%，四季度增長(zhǎng)6.4%。
2. 【央行孫國(guó)峰：改善貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制不能靠行政辦法】央行貨幣政策司司長(zhǎng)孫國(guó)峰稱，針對(duì)銀行信貸供給仍存在的三大約束，央行正在積極采取措施加以緩解。一是資本不足構(gòu)成實(shí)質(zhì)性約束。正會(huì)同有關(guān)部門以永續(xù)債為突破口，加快推進(jìn)銀行發(fā)行永續(xù)債補(bǔ)充資本。二是部分銀行信貸投放面臨流動(dòng)性約束，通過(guò)多種方式建立對(duì)銀行的正向激勵(lì)機(jī)制。三是利率傳導(dǎo)不暢也對(duì)銀行信貸需求形成約束。將進(jìn)一步推進(jìn)利率市場(chǎng)化改革，推動(dòng)利率逐步“兩軌合一軌”。
3. 【生態(tài)環(huán)境部：鼓勵(lì)民營(yíng)企業(yè)設(shè)立環(huán)保風(fēng)投基金發(fā)行綠色債券】生態(tài)環(huán)境部強(qiáng)調(diào)，加快推動(dòng)設(shè)立國(guó)家綠色發(fā)展基金，鼓勵(lì)有條件的地方政府和社會(huì)資本共同發(fā)起區(qū)域性綠色發(fā)展基金，支持民營(yíng)企業(yè)污染治理和綠色產(chǎn)業(yè)發(fā)展。鼓勵(lì)民營(yíng)企業(yè)設(shè)立環(huán)保風(fēng)投基金，發(fā)行綠色債券，積極推動(dòng)金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品，發(fā)展綠色信貸，推動(dòng)解決民營(yíng)企業(yè)環(huán)境治理融資難、融資貴問(wèn)題。
4. 【知情人士：中國(guó)計(jì)劃2019年新發(fā)專項(xiàng)債規(guī)模設(shè)在2.15萬(wàn)億元】知情人士稱，中國(guó)計(jì)劃將2019年新發(fā)專項(xiàng)債規(guī)模設(shè)在2.15萬(wàn)億元，有望較去年擴(kuò)容六成。
5. 【銀行核銷萬(wàn)億不良輕裝上陣支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)】銀保監(jiān)會(huì)最新公布的數(shù)據(jù)顯示，2018年商業(yè)銀行貸款核銷金額增速超過(guò)30%，總額接近萬(wàn)億元。上周召開(kāi)的銀保監(jiān)會(huì)2019年監(jiān)管工作會(huì)要求，必須把防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)與服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)更緊密結(jié)合起來(lái)。可以預(yù)見(jiàn)，在這一政策趨勢(shì)下，核銷力度仍將保持較高水平，既承接不斷釋放的不良?jí)毫ΓＷC信貸質(zhì)量穩(wěn)定，也為支持小微民營(yíng)企業(yè)“騰”出空間。但同時(shí)，流程長(zhǎng)、管理嚴(yán)、執(zhí)行難等核銷過(guò)程中的難題，仍然亟待解決。
6. 【國(guó)家藥監(jiān)局：要加快臨床急需和罕見(jiàn)病治療藥品的審評(píng)審批】1月17日至18日，全國(guó)藥品注冊(cè)管理和上市后監(jiān)管工作會(huì)議在京召開(kāi)。國(guó)家藥品監(jiān)督管理局局長(zhǎng)焦紅強(qiáng)調(diào)，下一步，藥品監(jiān)管部門要認(rèn)真落實(shí)“四個(gè)最嚴(yán)”要求，著力解決我國(guó)藥品領(lǐng)域不平衡不充分發(fā)展的問(wèn)題。持續(xù)推進(jìn)“放管服”改革，通過(guò)政策引導(dǎo)，有效監(jiān)管和優(yōu)化服務(wù)，促進(jìn)醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。要加快臨床急需和罕見(jiàn)病治療藥品的審評(píng)審批，制定鼓勵(lì)藥物研發(fā)創(chuàng)新的政策。推動(dòng)法律法規(guī)制修訂，不斷完善標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)。強(qiáng)化高風(fēng)險(xiǎn)重點(diǎn)產(chǎn)品監(jiān)管，用好檢查、抽檢、監(jiān)測(cè)等多種監(jiān)管手段，嚴(yán)防嚴(yán)管嚴(yán)控安全風(fēng)險(xiǎn)。
7. 【產(chǎn)能去化加速豬周期拐點(diǎn)可能提前】業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，北方主產(chǎn)區(qū)調(diào)運(yùn)受限，中小養(yǎng)殖戶退出步伐逐步加快;而南方地區(qū)由于環(huán)保限制，擴(kuò)充產(chǎn)能難度較大。綜合考慮下，過(guò)剩產(chǎn)能正在進(jìn)入加速去化階段，豬周期拐點(diǎn)或有望提前到來(lái)。
8. 【銀保監(jiān)會(huì)：進(jìn)一步加強(qiáng)車險(xiǎn)監(jiān)管嚴(yán)禁擅自修改費(fèi)率水平】銀保監(jiān)會(huì)進(jìn)一步加強(qiáng)車險(xiǎn)監(jiān)管，各財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司未經(jīng)批準(zhǔn)，不得擅自修改或變相修改條款、費(fèi)率水平;不得通過(guò)給予或者承諾給予投保人、被保險(xiǎn)人保險(xiǎn)合同約定以外的利益變相突破報(bào)批費(fèi)率水平;不得通過(guò)虛列其他費(fèi)用套取手續(xù)費(fèi)變相突破報(bào)批手續(xù)費(fèi)率水平;新車業(yè)務(wù)未按照規(guī)定使用經(jīng)批準(zhǔn)費(fèi)率。
9. 【11家紙廠上調(diào)廢紙收購(gòu)價(jià)漲幅20-80元/噸】1月21日全國(guó)14家紙廠廢紙收購(gòu)報(bào)價(jià)變動(dòng)，其中11家價(jià)格上調(diào)，幅度在20-80元/噸，只有江蘇丹陽(yáng)長(zhǎng)豐紙業(yè)廢紙收購(gòu)價(jià)下調(diào)，幅度在30元/噸。(華印紙箱)
【主要股東增減持】
Newup Holdings Ltd于1月17日及18日增持中駿集團(tuán)控股(01966)1150萬(wàn)股，每股分別作價(jià)3.1625和3.1463港元，總值3627.15萬(wàn)港元，最新持股數(shù)21.05億股，最新持股比例增至51.02%。
Mingyuan Group Investment Ltd于1月17日減持佳源國(guó)際控股(02768)9362萬(wàn)股，每股作價(jià)2.7611港元，總值2.58億港元，最新持股數(shù)12.84億股，最新持股比例減至51.14%。
中國(guó)華融(02799)于1月17日減持福萊特玻璃(06865)450萬(wàn)股，每股作價(jià)2.1港元，總值945萬(wàn)港元，最新持股數(shù)9,896萬(wàn)股，最新持股比例減至21.99%。
【大行評(píng)級(jí)】
美銀美林：降中石油(00857)目標(biāo)價(jià)至5.5，評(píng)級(jí)下調(diào)至“中性”
花旗：維持萬(wàn)洲國(guó)際(00288)“買入”評(píng)級(jí)目標(biāo)價(jià)7.16港元
大摩：予港交所(00388)目標(biāo)價(jià)290港元，評(píng)級(jí)“增持”
里昂：維持增持中資券商股看法全面上調(diào)目標(biāo)價(jià)
【交易鬧鈴】
環(huán)康集團(tuán)(08169)業(yè)績(jī)公布。
[免責(zé)申明]股市有風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎。本資訊不構(gòu)成投資建議